今天我们来聊一聊阿根廷的支付清算体系。
100 年前的阿根廷可谓是堆金积玉，肥沃富饶的潘帕斯大草原上水草丰美，种瓜得瓜种豆得豆，养牛成犇养羊成羴，凭借着巨量的农产品出口，阿根廷一脚踏进了发达国家的序列；而 100 年后的阿根廷，国内通货膨胀货币贬值、国际上主权债务危机重重，在 G20 国家里面，估计也就比南非混的稍微好那么一点点……
阿根廷的央行是 BANCO CENTRAL DE LA REPÚBLICA ARGENTINA（以下简称 BCRA）。BCRA 是阿根廷支付清算领域的最高权力机构，主要负责监管各类支付清算系统；但是在支付清算基建的建设上，还是各类私营机构扮演了主要角色。
我们先来看一张全貌图（来自 BCRA，2017，图中的红圈是我们画的）：
Red Link 并不是一个单纯的ATM运营商，它实际上是一个银行业的系统开发商，为银行业提供各种数字化服务（比如手机银行、网上银行等），前面我们提到的小额清算机构 COELSA 的清算系统实际上就是 Red Link 开发的。
支付卡虽好，但是有一个问题，就是收费太贵了，国际大品牌的支付卡动辄 3、4 个点的费率实在让阿根廷小微商户吃不消，于是从 2016 年开始，在 BCRA 的带领下，阿根廷零售支付清算行业掀起了好几轮创新的浪潮，推动电子支付手段的使用。
创新的目标是：「Financial Inclusion」，说白了就是普惠金融，目的就是要让阿根廷人民走进无现金支付时代，同时还得让大家都愿意用、喜欢用、用得起。
怎么创新呢？怎么推动电子支付手段的使用呢？通过推出以下三个新型的支付系统：
推出 PEI：一个快速支付系统
推出 DEBIN ，一个 Direct Debit 清算系统
推出 Transfer 3.0 规划，更大层面的打通各种支付工具间的互联互通
下面我们一个个的来简单分享一下。
PEI
PEI 是一个实时支付系统，它的出现使得以下几种场景成为了现实：
电子钱包间可以互相转账了，收款人实时到账
在 POS 机上刷卡（指借记卡）支付，商户实时到账
在电商平台上使用支付卡（指借记卡）支付，平台实时到账
实时支付最大的优点就是「快」，以前在阿根廷，支付卡的交易最快也得 T+2 到账，国际卡那更是慢的没边。有了 PEI 之后，收到钱的速度快了，商户自然愿意接受这样的收款方式，以此来促进电子支付在阿根廷的推广。当然，光快还不够，还得便宜，以前支付卡动辄都是 1~3% 的费率，PEI 不仅费用更低，而且 BCRA 还给予商户免费的额度，只要不超过这个额度，收款服务都是全免费的。
PEI 其实主要是围绕支付卡（借记卡）来做的电子化支付创新，所以很自然的，Banelco 和 Red Link 作为国内支付卡的清算机构，就成为了 PEI 项目的主要落地方。
比如 Red Link 推出了 todo pago，针对商户的产品有手机小 POS，只要在 todo pago上 使用借记卡支付，就是使用 PEI系统进行实时结算；针对个人推出了电子钱包，钱包间的互转都是走 PEI 系统实时到账；针对线上的电商也提供了收银台等等。
Red Link 和 Banelco 同时连入了 PEI 网络，也顺带解决了之前两家清算网络之间互联互通的问题。
阿根廷总体上还是一个现金社会，现金依然是最主要的支付方式，在零售支付领域，除了现金，主流的支付工具无非就是支付卡和电子钱包。所以，阿根廷在迈向支付现代化和普惠金融的道路上，要么走上发展支付卡的线路，去和国际卡巨头正面 PK；要么绕道支付卡，走「统一战线」的线路（也就是把国内的各种支付方式统一起来，以一致的体验换取规模，以规模获得低成本，以低成本再反过来推大规模）。阿根廷选择了后者，还是非常理智的。
国际卡组织在最近几年也明显感受到了这些压力，所以在支持 Neo Bank / Challenger Bank 发展的道路上不遗余力，很多「新银行」的核心功能都是「发卡」，比如阿根廷境内两个典型的玩家 Uala（前不久刚获得了腾讯投资）和 Naranjax，前者发行 MasterCard 卡，后者发行 Visa 卡。
窥视卡
雷达卡
提升卡
置顶卡
沉默卡
喧嚣卡
变色卡
千斤顶
照妖镜